Segundo a tradição, o Pai Natal vive no Polo Norte, numa aldeia mágica onde prepara os presentes com a ajuda dos duendes e da Mãe Natal. Há também quem diga que a “casa oficial” do Pai Natal fica na Lapónia, especialmente na região de Rovaniemi, no norte da Finlândia, já dentro do Círculo Polar Ártico.

No dia 24 de dezembro, a lenda diz que ele “sai de casa” e viaja pelo mundo inteiro de trenó para entregar os presentes às crianças. Se a pergunta for de brincadeira (por exemplo, num centro comercial ou num evento), muitos sítios em Portugal organizam “vilas de Natal” e parques temáticos onde o Pai Natal “aparece” para tirar fotografias e falar com as crianças.